Perbankansyariah.umsida.ac.id- Program crowdfunding pinjaman syariah yang dijalankan Koperasi Syariah Berkah Bersama (KSBB) terbukti mampu mendorong pertumbuhan aset dan penghimpunan dana pihak ketiga di lembaga keuangan nonbank.
Baca Juga: Riset Umsida Ungkap Zakat Produktif Perkuat Kesejahteraan Warga Sidoarjo
Temuan ini terungkap dalam studi berjudul Islamic Crowdfunding Model for Accelerating Asset Growth in Sharia Cooperatives: A Case Study of KSBB yang disusun oleh tim peneliti Universitas Muhammadiyah Sidoarjo, yakni Diah Krisnaningsih, Ninda Ardiani, Tofan Tri Nugroho, Dyah Ayu Nur Aini, dan Dian Maharani Saputri. Melalui pendekatan studi kasus kualitatif, penelitian ini menelaah bagaimana model crowdfunding syariah diterapkan di KSBB, mengapa sistem ini efektif, serta tantangan apa saja yang masih harus dihadapi.
Hasil penelitian menunjukkan bahwa penerapan crowdfunding syariah bukan sekadar tren digital dalam sektor keuangan Islam, tetapi telah menjadi instrumen yang nyata dalam memperkuat keberlanjutan koperasi. KSBB mampu mencatat pertumbuhan aset yang sangat signifikan hanya dalam beberapa tahun. Fakta ini menunjukkan bahwa koperasi syariah dapat berkembang lebih cepat jika mampu memadukan prinsip syariah, inovasi digital, dan kepercayaan komunitas dalam satu model pembiayaan yang terintegrasi.
Crowdfunding syariah ubah laju pertumbuhan aset koperasi
Dalam penelitian tersebut, para peneliti menemukan bahwa KSBB mengalami lonjakan aset dari Rp513 juta pada 2020 menjadi Rp6,9 miliar pada 2023. Artinya, terjadi pertumbuhan sekitar 1.350 persen dalam kurun waktu tiga tahun. Kenaikan ini didorong oleh praktik crowdfunding berbasis WhatsApp yang digunakan untuk mempertemukan pemilik dana dengan pihak yang membutuhkan pembiayaan usaha secara lebih cepat dan efisien.
Pertumbuhan itu tidak berhenti di sana. Setelah KSBB memperkenalkan platform digital bernama KSBB Universe, nilai aset kembali meningkat menjadi Rp13,8 miliar pada Maret 2024. Jika dibandingkan dengan tahun sebelumnya, pertumbuhan ini mencapai sekitar 150 persen. Data tersebut memperlihatkan bahwa digitalisasi bukan hanya memperluas akses layanan keuangan syariah, tetapi juga mempercepat akumulasi aset koperasi secara nyata.
Penelitian ini menyoroti bahwa keberhasilan tersebut lahir dari posisi unik KSBB. Koperasi ini tidak hanya berperan sebagai koperasi konsumen, tetapi juga sebagai penyedia pembiayaan syariah sekaligus operator crowdfunding. Model hibrida semacam ini membuat KSBB memiliki ruang gerak yang lebih fleksibel untuk menjangkau anggota, mengelola dana, dan menyalurkan pembiayaan secara produktif.
Bagi pengembangan ekonomi syariah, temuan ini penting karena menunjukkan bahwa crowdfunding syariah tidak harus selalu hadir dalam bentuk startup fintech. Koperasi juga memiliki peluang besar untuk mengadaptasi mekanisme yang sama, selama tetap berpegang pada prinsip syariah dan pengelolaan yang akuntabel.
Akad syariah dan kepercayaan komunitas jadi fondasi utama
Penelitian ini juga mengungkap faktor-faktor yang membuat model crowdfunding syariah di KSBB berjalan efektif. Salah satu yang paling menonjol adalah penggunaan akad syariah yang sesuai dengan kebutuhan pembiayaan, seperti murabahah, mudharabah, dan musyarakah. Ketiga akad ini menjadi dasar penting agar transaksi yang dilakukan tetap berada dalam koridor syariah sekaligus memberi rasa aman bagi para pihak yang terlibat.
Selain itu, KSBB dinilai melakukan analisis kelayakan proyek secara ketat sebelum dana disalurkan. Langkah ini penting untuk menjaga kualitas pembiayaan dan meminimalkan risiko. Dalam konteks koperasi syariah, ketelitian dalam menilai usaha calon penerima dana bukan hanya soal efisiensi bisnis, tetapi juga bagian dari amanah untuk menjaga kepercayaan anggota dan investor.
Kepercayaan komunitas menjadi faktor lain yang sangat menentukan. Penelitian ini menunjukkan bahwa nilai-nilai religius dan kedekatan sosial berperan besar dalam membangun partisipasi anggota. Shahibul maal sebagai pemilik dana tidak hanya melihat aspek keuntungan, tetapi juga menempatkan investasi sebagai bagian dari ikhtiar ekonomi yang sesuai prinsip Islam. Di sisi lain, mudharib sebagai penerima pembiayaan juga memperoleh akses pendanaan yang lebih dekat, cepat, dan berbasis relasi kepercayaan.
Kehadiran platform KSBB Universe kemudian memperkuat sistem yang sebelumnya berjalan melalui WhatsApp. Platform digital ini membuat proses menjadi lebih transparan dan mudah diakses. Bagi koperasi syariah, transparansi menjadi nilai yang sangat penting karena berkaitan langsung dengan akuntabilitas, pengawasan, dan keberlanjutan lembaga.
Masih ada tantangan literasi dan regulasi
Meski menunjukkan hasil yang menggembirakan, penelitian ini tidak menutup mata terhadap berbagai tantangan yang masih dihadapi. Salah satu persoalan utama adalah literasi keuangan anggota yang belum merata. Tidak semua anggota memiliki pemahaman yang cukup tentang mekanisme crowdfunding, prinsip akad syariah, maupun risiko pembiayaan. Kondisi ini dapat menghambat perluasan model jika tidak diimbangi dengan edukasi yang berkelanjutan.
Tantangan berikutnya terletak pada aspek regulasi. Hingga kini, kerangka aturan untuk crowdfunding berbasis koperasi belum sekuat model yang berkembang di sektor fintech. Akibatnya, koperasi yang ingin mengembangkan inovasi serupa masih membutuhkan kepastian hukum dan dukungan kebijakan yang lebih jelas. Tanpa regulasi yang memadai, ekspansi model crowdfunding koperasi berpotensi berjalan lebih lambat.
Baca Juga: Mahasiswa FAI Umsida Matangkan Proposal di PKM Camp 2026
Penelitian ini juga menekankan pentingnya penguatan kapasitas sumber daya manusia. Transformasi digital tidak cukup hanya dengan menghadirkan platform. Koperasi juga memerlukan tim yang memahami manajemen risiko, analisis pembiayaan, pelayanan anggota, hingga pengelolaan teknologi. Tanpa SDM yang kuat, pertumbuhan yang cepat justru dapat menimbulkan tantangan baru dalam tata kelola.
Sumber:Diah Krisnaningsih, Ninda Ardiani, Tofan Tri Nugroho, Dyah Ayu Nur Aini, dan Dian Maharani Saputri. Islamic Crowdfunding Model for Accelerating Asset Growth in Sharia Cooperatives: A Case Study of KSBB. Universitas Muhammadiyah Sidoarjo, Indonesia.
